期货波动率是衡量期货价格在一定时间内波动程度的一个指标，对于期货交易者来说至关重要。期货波动率越高，表明价格波动越大，交易风险也越高。

计算公式

期货波动率通常使用以下公式计算：

波动率 = σ = √(Σ(Pt - P)^2 / (N - 1))

其中：

• σ：波动率
• Pt：第 t 个时段的期货价格
• P：所有时段的期货价格平均值
• N：时段总数

H2 期货价格数据

计算波动率需要历史期货价格数据。这些数据可以通过期货交易所或数据供应商获得。

时段

时段可以是日、周、月或其他任何时间间隔。较短的时段会产生更高的波动率值，因为它们捕捉到了更频繁的价格波动。

H4 平均值

平均值用于计算偏离平均值的差异。它可以简单地计算为所有时段价格的总和除以时段数。

H5 差异平方和

差异平方和是对每个时段价格与其平均值之间的差异的平方和。它衡量了价格波动与平均值的偏离程度。

实例

假设我们有一个期货合约，在过去 10 个交易日的收盘价如下：

40.00, 41.00, 40.50, 40.25, 41.25, 40.75, 41.50, 41.00, 40.75, 41.25

平均值：40.85

差异平方和：11.875

波动率：

σ = √(11.875 / (10 - 1)) = 1.14

期货波动率是一个重要的指标，用于衡量期货价格的波动程度。它使用历史价格数据和方差计算来计算。期货波动率的价值可以帮助交易者评估交易风险、制定交易策略和管理投资组合。

通过理解波动率计算公式及其组成部分，交易者可以对期货市场的波动性有更深入的认识，并做出更明智的交易决策。